首页 手机网
入驻财经号 登录 客服 |
首页> 财经> 正文

2019年前八个交易日预示了这些惊天秘密......

财经号APP
功夫财经功夫财经 2019-01-16 17:00:41 732
分享到:

功夫研报:继5G之后的又一大超强确定性的行业来了

功夫复盘:

短线情绪温度80,这一数据表明市场赚钱效应处于高潮期,今日继续上涨易产生分化行情。今日策略:多看少动。

行业挖掘机:

一、策略:2019年前八个交易日预示了哪些惊天秘密?(招商证券)

二、IDC:继5G之后的又一大超强确定性的行业

三、5G:工信部拟下发5G临时牌照,5G建设有望提速(中银国际)

功夫复盘:短线情绪温度80,这一数据表明市场赚钱效应处于高潮期,今日继续上涨易产生分化行情。今日策略:多看少动。

情绪温度计:昨日两市上涨家数2833家,涨跌停比51:8,昨涨停今表现0.62%,炸板率28%。根据各项情绪数据量化出两市情绪温度为80,这一数据表明市场赚钱效应处于高潮期,今日继续上涨易产生分化行情。今日策略:多看少动。

盘面回顾:昨日早盘两市震荡走高,午后三大股指涨幅不断扩大。白酒、证券等多板块接连拉涨,赚钱效应明显攀升,两市上涨家数超2800家。截至收盘,沪指涨1.36%,创业板涨1.63%。

板块梳理:工业互联网板块表现强势,沈阳机床、汉钟精机等多股涨停封板;氢燃料电池持续走强,雄韬股份四连板,全柴动力两连板;券商板块表现活跃,中信建投涨停;白酒午后明显拉涨,舍得酒业、山西汾酒等多股涨停。

今日猜想:市场昨日的反弹是以券商、白酒等大票为主的,顺带着修复了小票的恐慌情绪,但这次修复完成后,本轮短线的行情应该就要结束了,到时候才是大家需要注意防守的时刻。关注方向:昨天提示了高位股的反包机会,而鹏起科技也应验了这个逻辑。如今市场的空间高度只剩下了东方通信自己,它身上的标签是5G+强庄,它在高位走出反包,后面要关注剩余的强庄股能否出现反包机会。

(一)策略:2019年前八个交易日预示了哪些惊天秘密?(招商证券)

1、头8个交易日为全年定调

开年仅8个交易日,以特高压,燃料电池,航母、充电桩,军民融合为代表的一系列指数都获得了明显的超额收益。其中龙头个股更是大幅上涨。

2019年前八个交易日,市场活跃程度明显提升,平均涨幅超过10%的个股数量比例在过去十年仅次于2013年的次高值,预示着市场风险偏好开始逐渐提升。在开年涨幅超过10%的数量超过10%的年份,2010年、2013年、2015年,A股演绎的行情都是明显的结构性行情,虽然指数涨幅不大,但是个股精彩纷呈。

因此我们发现前八个交易日的风格对于全年有着重要的指示意义,大部分年份前八个交易日和余下交易日的大小盘风格方向是一致的。主题投资开始盛行,部分主题股取得大幅上涨。

2、2019风格将逆转,大概率出现个股普涨、蓝筹滞涨的局面

这种交易行为的变化,与2016年以来迥异,2016年以来,基本上涨幅比较大的股票都是以价值、蓝筹为主。而2019年开局的这个变化,预示着今年的行情也可能会是个股普涨而蓝筹滞涨的局面。这种变化的出现,我们认为与监管逐渐放松、而市场的风险偏好逐渐提升有很大的关系。

2016年至2018年连续三年开年八个交易日都跑赢小盘指数,过去三年,基本以权重和蓝筹为主要配置方向,每年都能获得不错的超额收益。而2019年开年的这种变化预示着风格可能会出现逆转。

(二)IDC:继5G之后的又一大超强确定性的行业

1、我国IDC市场持续高增长,空间巨大

5G 时代流量和数据量将继续保持高增长,IDC 作为计算、存储的承载中心,也将继续保持高增长。

2017 年全球 IDC 市场规模达到 465.5 亿美元,同比增长10.7%;我国市场规模达 650.4 亿元,同比增长 26.1%,近 5 年复合增速达 32%。2017 年全球超大规模数据中心已达到 386 个,其中美国占比达 44%,中国以 8%份额位居第二。中长期来看,受益于云计算推动,我国 IDC市场发展具备较高确定性,预计未来三年中国 IDC 市场规模将持续上升,预计 2020 年将超过1200亿。

2、国内市场竞争格局较为分散,行业或进入加速整合期,市场集中度有望提升

未来 5G、物联网的新一代技术的应用有望持续推动行业成长,我们看好两类企业,一类是在一线城市拥有丰富 IDC 资源的传统第三方 IDC 企业,以光环新网为代表。另一类看好客户资源优质的基地(批发)型 IDC 企业,以数据港为代表。

光环新网:公司运营能力强,毛利高达 52%,2018 年收购太和桥数据中心,IDC 机柜将达到 3 万个。高毛利首先源于公司 IDC 处于北京、上海等一线城市,公司以零售为主。未来 3 年 IDC 机柜数量有望达到 4-5 万个,每年为公司新增 4-5 亿营收。

数据港:专业批发型数据中心提供商,主要为 BAT 等互联网和云计算企业提供定制化服务,与阿里合作紧密,5 月新中标阿里 5 个数据中心,服务总金额超过 82.8 亿元。

(三)5G:工信部拟下发5G临时牌照,5G建设有望提速(中银国际)

1月10日,工信部部长苗圩表示,今年国家将在若干个城市发放5G临时牌照,对此,来看看机构作何解读?

1、临时牌照将提振运营商信心,5G投资力度有望加大

此次工信部临时牌照的下发,实际上就是此前中央工作会议提出的加快5G商用、加快通信基础设施建设的具体落实。对于运营商来说,是否能够提供相对完善的5G服务将会对自身新业务拓展、市场先机的抢占产生较大影响。因此,临时牌照的下发将促使运营商自身加大5G基础设施的建设力度、加快探索成熟的商业模式、构建完善的5G生态服务体系。

2、政策稳步推进,5G产业建设整体加速

在2018年《政府工作报告》、《信息消费三年行动规划》以及中央经济工作会议中,都将5G商用作为2019年的一项重要的工作任务。此次临时牌照的下发继续延续2018年5G相关政策整体节奏,为2019年5G建设元年奠定主基调。按照工信部的说法,下半年5G相关的智能终端有望进入市场,参考这个时间进度,通信运营商基站的建设进度将会在2019年上半年提前迎来一波爆发,从而为相关通信设备产业链上的供应商们带来业绩增量。

3、借助5G技术,加快构建完整5G生态圈

工信部还提出今年还将加快5G技术在教育、医疗、养老等各个领域的应用。工信部的指导意见将促进5G技术与各行业的深度融合,从而借助5G技术构建出一个人与人、人与物、物与物之间互联互通的巨大网络体系,助力我国国家战略目标的实现。

4、关注方向

1)5G设备龙头中兴通讯,聚焦5G相关的各条产品线;

2)光网设备领军企业烽火通信,有望直接受益5G承载网建设;

3)5G传输网与数据中心建设里都大量需求、且即将突破光芯片的光迅科技。

以上是今天的功夫研报,每天5分钟,让基金经理为你打工!

展开全文

财经号声明: 本文由入驻中金在线财经号平台的作者撰写,观点仅代表作者本人,不代表中金在线立场。仅供读者参考,并不构成投资建议。投资者据此操作,风险自担。同时提醒网友提高风险意识,请勿私下汇款给自媒体作者,避免造成金钱损失,风险自负。如有文章和图片作品版权及其他问题,请联系本站。

0条评论 网友评论文明上网,理性发言

中金登录 微博登录 QQ登录

    查看更多评论

    举报此人

    X
    确认
    取消

    热门视频换一批

    温馨提示

    由于您的浏览器非微信客户端浏览器,无法继续支付,如需支付,请于微信中打开链接付款。(点击复制--打开微信--选择”自己“或”文件传输助手“--粘贴链接--打开后付款)

    或关注微信公众号<中金在线>底部菜单”名博看市“,搜索您要的作者名称或文章名称。给您带来的不便尽请谅解!感谢您的支持!

    复制链接

    鲜花打赏 X

    可用金币:0

    总支付金额:0

    您还需要支付0
    我已阅读《增值服务协议》
    确认打赏

    1鲜花=0.1元人民币=1金币    打赏无悔,概不退款

    举报文章问题 X
    参考地址

    其他问题,我要吐槽

    确定

    温馨提示

    前往财经号APP听深入解析

    取消 确认