小心！39家私募疑似失联，8000+只私募产品清盘

私募寒冬，活着不易，跑路不止......

2019开年仅半月之久，便曝出39家私募疑似失联。

2019年1月16日晚间，中国基金业协会公告，在核查工作中，发现以下39家私募基金的管理人无法取得联系，被纳入拟失联名单。

基金业协会紧急提示，如5个工作日内，上述基金机构仍未与协会联系，将被认定为失联机构，并可能被注销私募基金管理人登记。

另外，据协会数据显示，截至2019年1月15日，多达508家私募机构已经被列为失联机构，其中157家机构已被注销登记；有12家机构已自行申请注销登记。

而此次疑似失联的39家私募机构名单中，赫然出现了传奇“牛散”---吕小奇的上海奇益投资管理有限公司。

80后传奇牛散，2018年三度"爆仓"

吕小奇，系A股市场的知名80后牛散，据私募排排网资料显示，其擅长金融业大宗交易，旗下奇益投资的大宗交易系列2014年交易量一度逼近800亿元。

然而，在2018年2月却惨遭滑铁卢，吕小奇管理的私募产品一个月内3度“爆仓”，所持有的870万股欧浦智网（002711）全部归零。

欧浦智网2017年三季报显示，吕小奇及其一致行动人鸿轩3号、奇益7号、奇益8号累计持有7261万股。

自2017年11月起，欧浦智网股价急速下跌，吕小奇的3只信托产品：鸿轩3号、奇益7号、奇益8号逼近平仓线，处境岌岌可危。

2018年2月1日收盘后，吕小奇接到信托公司关于鸿轩3号、奇益7号、奇益8号的补仓要求，否则将执行强制平仓。

次日开盘后，信托方并未给吕小奇筹钱、补仓的时间，直接将鸿轩3号、奇益7号持有258万股抛售，当日欧浦智网股价被砸至跌停。

截止2018年2月28日，吕小奇的3只信托产品经历3次强制卖出后，所持有的欧浦智网股份全部归零。

此外，2017年2月1日至2017年8月11日期间，吕小奇耗资约20.6亿举牌南京新百（600682），并于2018年6月7日斩仓抛售4.35%，套现金额约14.7亿元，此次举牌浮亏超5亿元。

因激进、凶悍的操作风格，吕小奇更是屡屡遭监管层处罚。

早在2014年8月，因为操纵股价吕小奇遭到上海证监局处罚，被没收违法所得5.66亿元，并处以60万元罚款。

2018年期间，因短线违规交易，两度遭到交易所谴责。

历经数次滑铁卢，吕小奇于2018年7月12日，将上海奇益投资管理有限公司的股权出质给中信建投，出质金额仅4995万元。

熊市之下，私募再无"大佬"

面对2018年的A股，已有508家私募没能“活下去”，已被基金协会确定为失联机构。

弱市之下，更无英雄。从昔日明星罗伟广“炒股爆仓”，再到王亚伟的产品提前清盘风波·····私募大佬们，在2018年亦风光不再。

2018年6月12日，金刚玻璃（300093）一纸公告，将曾经的私募冠军、新价值投资掌舵人---罗伟广“炒股”爆仓，推向市场的聚光灯下。

公告显示，罗伟广未在规定时间偿还负债，中信证券将于2018年6月12日起对其融资融券账户进行强制平仓处理。

数据显示，2018年以来，新价值投资旗下正在运营的47只基金，仅有一只录得正收益，其中12只单位净值跌破0.8元，亏损最大的是股票多头基金——广州名投价值一号，2018年浮亏88.24%，单位净值仅剩0.11元。

11月22日，曾经的“公募一哥”王亚伟旗下千合资本的产品——铁宝盈祥云3号被曝提前清盘。

随后，王亚伟紧急澄清，清盘系产品结构问题，按照资管新规的要求，公司主动做出调整。

而从收益情况来看，千合资本2018年也比较惨淡：

旗下19只基金今年以来出现负收益。其中，6只产品亏损超过20%。2012年成立的昀沣虽然累计总收益71.43%，2018年回撤超36%。

另外，基金业协会公开信息显示，华夏基金原明星基金经理：孙建冬创办的鸿道投资，2018年有两只产品提前清盘。

“市场信心脆弱，私募大佬的亏损更容易被关注和放大。”某小型私募的投资总监无奈表示，虽然2018年回撤只有9%，就算跑赢了大盘，但不赚钱令客户不满，将来小私募的发行募集会越来越难。

超8000只私募产品，清盘！

吕小奇、王亚伟、罗广伟们，仅仅是2018年私募行业寒冬的缩影。

相比之下，小中型私募最低的期望就是“活下去”，而2018年却成为私募行业史上，清盘的最高峰。

私募排排网的数据显示，2018年私募基金清盘产品数量累计8013只，其中提前清盘数量5069只，股票策略产品清盘3602只。

而此前四年，私募产品清盘数量分别仅为782只、1824只、2288只、3572只。

数据来源：私募排排网

一般而言，私募平均清盘线在0.7元左右，这或许意味着，2018年期间，超4000多只私募产品亏损幅度已超30%。

同时，格上理财的数据还显示，净值数据在0.7元以下，尚未清盘的私募产品数量达1116只，涉及619家私募机构，清盘风险较高。

另外，仍然处于清盘高风险以上的私募产品合计达1933只。

数据来源：格上数据研究中心

这只是市场大跌之下，私募众生相中的一面。

2018年8000只清盘的私募产品背后，还不知道有多少新成立的私募，还未尝到牛市的胜利果实，就倒下了。

12万私募规模，罕见0增长

截至2018年12月底，私募基金总管理规模为12.8万亿，相较2018年三季度末，总规模罕见出现0增长，据统计，自2015年1月公布私募基金备案数据以来，季度规模首次出现0增长。

管理人数量方面，已登记私募基金管理人24448家，较上月存量机构仅增加30家，增长0.01%。

过去几年，私募基金一直保持迅猛发展态势。但进入2018年，在资本市场下行的背景下，私募基金管理规模、管理人数量、基金数量的增长开始显著放缓。

2018年前三季度，私募基金的增速也呈现出直线下滑的趋势：

一季度，私募规模增长0.94万亿，管理人增加954家，基金产品数量4622只；

二季度，私募规模增长0.56万亿，管理人增加503家，基金产品数量增2814只；

三季度，私募规模增长0.2万亿，管理人仅增352家，基金产品数量仅增483只；

四季度，私募规模增长0万亿，管理人增加193家，私募基金产品数量增加305只。

撰文/制表：巫乐定