比特币暴涨暴跌的背后

2021.1.11 星期一 文/陈家慧

在聊比特币之前，我们先来聊一聊正常交易市场的特征！

交易市场的特征：

在经济学的世界里，有买有卖才有市场，有了市场才形成交易，市场有一双看不见的手，促使买卖双方在某个价格上达成交易，整个过程靠的是自由竞争市场，想要达到自由竞争市场，要具备两个不可或缺的因素，一是市场里的商品是完全相同的，不存在产品的差别，二是买者和卖者都有很多，且规模相当，以至于没有一个买者或者卖者可以影响市场，这是一个最简单的自由市场竞争模型。

理性经济人：

在自由竞争市场里，有大量的需求者和供给者，其中任何一个人买与不买，或卖与不卖，都不会对整个商品市场的价格产生影响，对消费者来说，购买随便哪家厂商的商品他都是一样的，市场里信息是非常开放的，这样就排除了由于信息闭塞市场里同时存在几种价格的存在，价格只可能有一种，否则消费者就会去挑最便宜的商品，这样的买卖双方在经济学的定义里，称之为理性经济人。

亚当·斯密在国富论里这样阐述：

“我们每天需要食物和饮料，不是出自屠户,酿酒家和面包师的恩惠，而是出于他们自私的打算。”

“我们不说唤起他们利他心的话，而说唤起他们利己心的话，我们不说自己需要，而说对他们有好处”

这句话的意思是，当一个人在经济活动中，面临若干不同选择机会的时候，他总会选择能带给自己最大经济利益的机会，这就是常说的利己，出于私心，基于对自己的利好，做买卖决策，这是理性经纪人的一个内核。

比特币交易市场：

刚刚提到的几个概念，自由市场，供需平衡，一直看得见的手：指政府宏观调控，一只看不见的手：指理性经济人，那现在去比特币市场里找一找有没有相对应关系。

供需平衡：

当比特币市场利好的时候会马上生出大量的新比特币用来满交易吗？这个答案是不会，比特币总量2100万个，每隔几年，产量减半，目前存市1800万个左右，也就是还有两三百万个没有挖出来，因为前期有大量的人存货，后期进来投资的机构有钱，多数的比特币已经攥在了少数的人和机构手里，这样的市场里，基于比特币的供需，能达到平衡吗？只要不断的制造利好消息，求比特币的肯定多，而因为价格不断攀升，惜售囤货的就会越来越多，那供的层面不足，那么从长远看，就导致了供小于求，比特币突然暴涨的局面。

自由市场：

这样的市场是自由市场吗？当然也不是。这个市场里存在一只看得见的手对它进行宏观调控吗？比特币买家卖家早就达到了共识，长期看好比特币未来还能暴涨，那捂盘惜售只会越来越严重，持币者囤积坐庄，比特币美其名曰去中心化，实际是反监管，全球没有一个 国家能对比特币的价格进行监管和调控，所以暴涨暴跌，都脱离了那只“看得见的手”的监管，随随便便它就能涨跌，对比比特币投机者而言，去中心化，没有监管是比特币的优点，对更多想进来炒币的人而言，这其实是一种缺乏监管，风险极大的资金陷阱。

那么谁能管住这个失控的比特币呢？就剩那只“看不见的手了”，就是理性经济人，比特币交易市场里有理性人吗？答案是肯定的，没有，炒币的都是想一夜暴富，疯狂的买进卖出，当没有理性人存在了，“看不见的那只手”就把保障自由竞争的权利从理性经济人交棒给了比特币庄家了，那些少量囤积有大量比特币的庄家和机构，他们可以任意的操纵市场价格。

价格的涨跌靠的就是成交，只要有人挂出一个价格，有人愿意按这个价格买进或者卖出，这个成交价格就决定了这一时刻，比特币到底值多少钱。庄家自己在交易市场挂一个新的高价，然后自己买回来，或者联合别的庄家去买，成交后新价格就诞生了。

关于比特币的问题：

问题一：为什么最近比特币疯涨

全球疫情蔓延，各国央行放水，货币贬值，激进和冒进的投资者都进到比特币市场里来炒币，带动了一些有点小钱的散户，这个市场里聚集了大量的韭菜，势头正好，所以庄家开始拉动比特币价格，反之，前几年没什么利好消息，没有韭菜进场，拉动价格也是自己割自己。

问题二：为什么最近比特币暴涨暴跌

一个正常的交易品，怎么可能在一天里面就疯狂的涨几百或者降几百美元呢？背后实际肯定是庄家在“出黑手”，在疯狂的震盘，目的是测试韭菜军团对一个价格的接受程度，庄家震荡一下，看看有没有大量的韭菜愿意买，如果跌几百还有人敢吃货，那就继续拉动，出来庄家，谁还有这么大笔的资金疯狂的玩以致引起盘整呢？庄家不需要有本钱，只要有比特币就够了，而他有大量的比特币，想让价格跌，我就标低价格疯狂的出货，让韭菜们吃，想要价格暴涨，就标高价出货给自己，自己吃进，抬高价格，韭菜们也会跟着一起抬轿子，那条完美的增长曲线，不是嘴角的微笑，而是庄家挥舞的巨大的镰刀。

问题三：为什么有人大赚，有人大亏！

这是因为你不是庄家，韭菜们按市场套路去研究，按股市的那些套路，蜡烛图，金叉死叉，又或者是各种小道利好消息，而庄家最懂韭菜的心，你要什么图，我就给你画什么图，你要什么信息，我就通过一些媒体和平台给你放什么信息，你赌赢了技术，搞到了内幕信息，从头到尾没有搞清楚，价格的波动，实际上是人为造成的，你根本想不到可能庄家今天喝酒高兴了，他就拉动一下价格，明天和老婆吵架了，就去砸个盘，你和庄家讲的是交易的艺术，而庄家给你的是韭菜的套路。

至于有人赚的盆满钵满，还嫌不够刺激，不是他技术好，而是他运气好，恰巧和庄家赶在了一个节奏上。

问题四：庄家这样做，为什么没人砸盘？

大量的比特币集中在少数人手里，一个比特币几万美金，庄家背靠背，形成了囚徒困境，大家都在黑暗森林里，谁先开枪，谁可能被发现，一个庄家高价抛出一个币，你确定另一个庄家他就敢吃掉吗？除非联合做庄，这时候顶部形成了一个托拉斯利益集团，抱团垄断，定价权就在他们手里，想怎么搞都行，要么就是庄家自己左手倒右手，自己抬轿子，除了庄家，出来那些有的是钱，却看不上虚拟货币的人，谁人有财力能吃光这些庄家的币，没有，所以砸盘拉盘就是一小部分人玩的“把戏”。

总结：

比特币市场是一个庄家在幕后操盘价格的“金融”，这是一个不健康的金融市场，缺乏“可见的手”进行宏观调控，有的只是“不可见的”庄家的手在后面暗箱操作，快进快出玩刺激可以，但常在河边走，没有不湿鞋，你不是庄家，那你就是韭菜。