上海亚商投顾：创业板指涨近1% PCB概念股集体爆发

  上海亚商投顾前言：无惧大盘涨跌，解密龙虎榜资金，跟踪一线游资和机构资金动向，识别短期热点和强势个股。

  一.市场情绪

  沪指全天窄幅震荡，创业板指涨近1%。PCB、CPO等算力硬件股集体爆发，大族数控、芯碁微装等多股涨停，生益科技、胜宏科技等创历史新高。

  板块概念方面，PCB、复合集流体、PEEK材料、保险等板块涨幅居前，钢铁、煤炭、贵金属、海南自贸区等板块跌幅居前。沪深两市昨日成交额1.74万亿，较上个交易日缩量450亿。

  个股情绪方面，两市个股涨跌对比2674：2285，涨停跌停个股对比62：12。

  盘面上，市场整体仍以震荡分化为主，创业板指偏强涨近1%，而沪指全天窄幅震荡最终小幅收红。截至目前而言，三大指数依旧能够维持于5日均线之上，尚未出现明显的转弱信号。

  不过随着本轮指数反弹的一路上行，短期逐步累积了不小的获利盘，若无更多增量资金驰援，短线可能会经历一定程度的震荡整固用以沉淀筹码，重点关注局部的结构性机会为主。

  数据来源：财联社

  板块上，PCB板块再度领涨，胜宏科技涨超15%再创历史新高，方邦股份、兴森科技、骏亚科技、鹏鼎控股、深南电路等涨停。

  根据Prismark报告，2024年，全球PCB产值达736亿美元，同比增长5.8%。

  2025年，预计全球PCB产值将增长至786亿美元，产值和出货量增速分别为6.8%和7.0%。国金电子研报表示，从PCB上游覆铜板厂商业绩及扩产动向可以看出，AI需求保持强劲动力。

  GB200下半年迎来快速出货，GB300也将快速上量，此外，B200、B300也在积极拉货，产业链迎来拉货旺季。

  数据来源：同花顺

  二.资金聚焦

  1.龙虎解密：

  7月28日龙虎榜资金数据分析，龙虎榜资金净买入前五分别是胜宏科技、 光迅科技、硕贝德、深南电路、中国电影，资金分别净买入11.89亿元、4.92亿元、4.22亿元、3.54亿元、1.85亿元，龙虎榜资金榜首元件板块胜宏科技。

   以上数据来源于同花顺，文中所涉及个股仅为展示，不作为分享提示，不构成投资建议，据此操作风险自担。

  2.龙虎榜资金前三

  ①胜宏科技（300476），昨日拔得龙虎榜资金头筹，所属板块：元件，资金净额买入11.89亿元，机构买入明显。上榜原因：有价格涨跌幅限制的日收盘价格涨幅达到15%的证券。股价异动：胜宏科技在近期的股市中表现出色，股价在7月26日收涨17.51%，这与世界人工智能大会的召开密切相关。

  大会的召开推动了AI服务器和机器人等下游硬件需求的增长，作为核心电子元器件的PCB行业因此显著受益。胜宏科技专注于AI服务器、数据中心及汽车电子领域，并与人形机器人领域的头部企业建立合作关系，进一步提升了市场竞争力。

  公司还计划向泰国子公司增资以扩大海外产能。在昨日的龙虎榜资金中，深股通净买入6.60亿元，两机构卖出压力显现。游资操作风格显示出一定的压力，尤其是深股通专用的净卖出对股价造成了影响。虽然部分席位表现出积极的买入态势。

  但整体来看，卖出压力仍然存在。机构席位的参与表明对基本面的关注，但净卖出的情况也显示出市场谨慎的态度。

  数据来源：同花顺

  ②光迅科技（002281），资金净额买入4.92亿元，所属板块：通信设备。上榜原因：日涨幅偏离值达7%的证券。股价异动：光迅科技昨日涨停，主要受益于其在光器件领域的市场地位和业务增长。

  据2024年年度报告，公司是全球第五大光器件供应商，市场份额达5.3%。近期，公司预计2025年上半年净利润将同比增长55%-95%，这主要得益于算力中心和数据中心建设带动的高端光器件需求增长。

  此外，公司在400G、800G光模块的批量出货和1.6T高速光模块的推出，进一步增强了市场信心。

  在昨日龙虎榜资金中，深股通大举买入，机构净卖出。从游资风格来看，华鑫宁波分以短线交易和追逐市场热点为主，净卖出对股价形成一定压力。

  尽管如此，深股通和多个机构席位的积极买入显示出对光迅科技中长期发展的信心，可能为股价提供支撑。

  数据来源：同花顺

  ③硕贝德（300322），净额买入4.22亿元，所属板块：消费电子。上榜原因：有价格涨跌幅限制的日换手率达到30%的证券;有价格涨跌幅限制的日收盘价格涨幅达到15%的证券。股价异动：硕贝德昨日涨停，市场表现引人注目。

  根据2025年中报预告，公司预计中报净利润为3000万元至3500万元，同比增长867.27%至1028.49%。

  这一增长主要得益于公司在天线、线束及连接件、散热模组业务上的良好发展。

  公司在4D毫米波雷达波导天线及低轨卫星通信天线领域的技术突破，也为其未来发展提供了技术支持。

  在昨日的龙虎榜资金中，量化打板与章盟主大手笔买入，短期市场热度高。游资方面，章盟主的参与显示出其对硕贝德的看好，其“大兵团作战”风格可能会对股价形成支撑。而成都系的短线操作风格，或对股价造成一定波动。

  值得注意的是，量化打板的参与也显示出市场对硕贝德的短期关注度较高。

   数据来源：同花顺

  3.机构资金参与前五个股：

  昨日机构资金参与度前五名中最高的股票是深南电路，公司所属于元件板块。

  主要炒作逻辑：PCB + AI算力 + 封装基板 + 央企；深南电路昨日涨停，主要受益于2025世界人工智能大会的召开及公司在AI和汽车电子领域的业务增长预期。

  大会倡议成立世界人工智能合作组织，并发布《人工智能全球治理行动计划》，强调提供中国方案和加强全球AI能力建设，这为科技板块带来了积极的市场情绪。

  此外，公司在PCB和封装基板业务方面的高产能利用率和技术进步也为股价提供了支持。

   数据来源：同花顺

  4.龙虎榜风口资金游资参与前五个股：

  昨日龙虎榜风口资金中上榜前五只股票中四只涨停。

  光迅科技（通信设备）得到天童南路和华鑫宁波分游资的关注；

  硕贝德（消费电子）得到章盟主、量化打板、成都系和T王游资的关注；

  奥瑞德（电子化学品）得到成都系、量化基金和章盟主游资的关注；

  福日电子（消费电子）得到量化打板、成都系和T王游资的关注；

  铜冠铜箔（电池）得到量化打板和量化基金游资的关注。

  数据来源：同花顺

  三.个股高度

  连板个股：昨日连板股总数有5个，相比昨日减少4个，两市最高连板六连板西藏旅游（旅游及酒店），板股晋级率22.22%（不含ST股、退市股）。

  个股方面，个股涨多跌少，全市场超2700只个股上涨，连板股方向则较为惨淡，昨日连板股晋级率仅两成 ，其中3板以上个股仅剩西藏旅游、拓山重工两只。

  但事实上市场整体的短线炒作热度并不低，机器人热门标的上纬新材再度涨停，成为今年首只10倍股，而北交所个股恒立钻具再度涨超25%，近7个交易日涨逾250%，科创板个股电气风电8日涨近80%。相较于传统10CM连板，科创板或者北交所的个股市值偏小且更具弹性，对于短线博弈资金而言或更具吸引力。

  参考资料：同花顺、财联社

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