央行放利好 AI应用继续疯

  央行放利好 AI应用继续疯

  昨天大盘虽然没有大涨，但两市热点比较清晰，市场只有两个板块，一个是AI应用；一个是其他。像极了当初的商业航天横空出世时的盛况，整个资本市场为之沸腾！

  对于AI应用，我们在去年11月份就开始提示这个板块的机会，当初的观点是AI硬件再想大涨是很难的，因为他们就是卖铲子的，每个矿工都配齐了十把铲子，现在就看下游如何用这些工具挖出金矿。除非英伟达再出现爆款，否则我们就是看好AI应用的机会，这点是非常正常的，因为大家都已经具备了充足的锅碗瓢盆，现在就看你能否做出充足可口的饭菜！

  近段时间以来，AI应用确实出现了全线爆发，从阿里方向到目前的字节，从去年炒作数字孪生DS，到今年炒作文生视频SD，后期还有R2，所以，对整个AI应用的行情，我们依然看好。不过，看好并不表示会一直上涨，大家要注意择时择机！

  一、央行放利好：

  1、继续实施好适度宽松的货币政策。算是给市场吃下了定心丸，说明今年货币政策继续宽松。

  2、把握好利率、汇率内外均衡。美联储今年应该还有两次降息，央行把握内外利率均衡，说明今年会降息降准。

  节前就剩下三个交易日，央行给大家吃下定心丸，说明大盘不会大跌，节前应该还是平稳运行，总的原则可以考虑继续持股，但这两天市场会有抛压。

  二、中芯国际：2025年第四季度净利润12.23亿元 同比增长23.2%

  中芯国际昨晚发布了业绩预告，2025年第四季度销售收入为24.89亿美元，环比增长4.5%；营业收入178.13亿元，同比增长11.9%；归属于上市公司股东的净利润12.23亿元，同比增长23.2%。但中芯国际第三季度净利润15.17亿元，据此计算，2025年第四季度净利环比下降19.38%。

  中芯国际第四季度销售收入环比增长4.5%，但利润环比下降19.38%，主要原因就是财务费用上升以及投资收益下降。所以，芯片最好的时代或许即将过去，对中芯国际不算好消息，当然也不是很差，毕竟他是国内龙头企业，另外，还要加速国产替代。

  三、工信部等5部门：加强低空装备与低空信息通信的融合创新与设备研发

  加强低空装备与低空信息通信的融合创新与设备研发，推进5G/5G RedCap模组与低空航空器的适配验证。该消息主要利好低空经济、商业航天概念，现在重点是商业航天天天有利好，但只上涨太空光伏，太空光伏熄火，商业航天就全线回落，主要还是第一波涨幅太大，资金喜新厌旧，所以，商业航天后期只能看反弹。

  其实，现在很多板块都是只有第一波拉升，然后就没有然后，比如脑机接口、黄金、白银等板块都是拉升第一波以后，就是连续走弱，这就是量化资金的功劳。量化资金出现利好就是猛干，干完就都遛了，留下一群散户在高位瑟瑟发抖，所以，大家还是要注意追涨的风险。

  另外，量化资金目前有近一万亿的交易量，但两市量能只有2.1万亿，说明一半的资金是量化，所以，市场热点像电风扇。

  四、美股涨跌不一 存储芯片领跌

  美股三大指数涨跌不一，道指涨0.1%，纳指跌0.59%，标普500指数跌0.33%。存储概念股、加密货币概念股领跌市场，西部数据跌超8%，闪迪跌超7%。

  另外，昨晚黄金期货小幅下跌，白银期货下跌超过2%，离岸人民币盘中升破6.91。

  总的来说，昨晚消息面不温不火，今天看调整吧，请注意关注趋势巡航。