12.14早盘：计算机板块的投资逻辑

《“十四五”数字经济发展规划》提出我国数字经济的发展目标， 到2025年，我国数字经济将迈向全面扩展期。更多信息关注公众号华彬金融观察。

在数字经济大发展的背景下，我国“东数西算”等重大工程已先行落地，今年以来带动各方面投资超过1900 亿元。预计2023年这一数值将达到3000亿。

国家战略新基建7大板块中，计算机行业占据3席：大数据中心、人工智能和工业互联网，对于计算机板块来说，随着国内疫情防控政策持续优化，宏观经济企稳向好，行业信创加速推进，各行业IT需求有望逐步回暖，在即将到来的2023年有望迎来估值和业绩双增长的投资机会。

对于计算机产业链来说，有四大赛道值得我们关注：

一是信息技术创新。在2022年，计算机板块里最火的概念无疑是信创概念，更有人把2022年定义为信创元年，行业信创建设如火如荼，有机构表示，现在的信创堪比“2018年的半导体”。更有研究机构给出了这一概念潜在市场几千亿的投资机会，这无疑给计算机板块添把火。在信息创新技术产业里面，数字化将成为计算机发展的核心动力。

二是IT基础设施。对于任何行业来说，基础设施建设都是必不可少的一环，这就好比兵马未动粮草先行一样，因此对于计算机板块来说，IT的基础设施概念有望率先成为受益者。

三是安全概念。近些年，网络安全被越来越多地提及，数据安全、网络安全是国家战略，在十四五规划全文中，“安全”一词先后出现了180次，数据安全产业有望与新环境相适应，产生新的战略机会。

四是工业互联网。制造业产业升级趋势延续，工业互联网、工业软件赋能制造业，受益制造业CAPEX开支增加和PMI回暖。在万物互联的今天，工业互联网的投资也是必须的，他主要分为上游：硬件设备，中游：工业互联网平台，下游：典型应用场景的工业企业。

文章为本人对市场的分析和研究之所用，文中个股不构成参考建议，据此操作，风险自负。