早评：虽然糟糕，但还不至于惊慌！

  市场回顾：昨日A股低开一路走低，三大指数一度均跌超1%，个股近乎普跌。板块方面，油气、石油加工、短剧等板块涨幅居前，可控核聚变、稀土永磁、服装家纺、创新药等板块跌幅居前。

    消息面：一、知情人士：光伏三季度“减产令”升级，开工率环降10%、低价销售将审计核查；光伏作为我国为数不多的优势产业，却深陷产能过剩与价格内卷的双重困境，着实有点令人唏嘘，若知情人士爆料属实，那就说明政策制定者认识到，在行业生存危机面前，仅靠企业自觉，难以实现有效减产，监管思路从单纯倡导行业自律，转向强制性调控，标志着光伏行业“反内卷”路径，进一步清晰化；对于A股市场来说，此次升级版“减产令”如能得到有效执行，有望为光伏行业带来供需关系再平衡、价格体系修复、行业结构优化等多重积极效应，是有利于其中长期发展的，近期市场风格高低切换明显，身处低位的光伏，周五反馈不错的话，可关注高弹性龙头的超跌反弹机会；

    二、北京：支持游戏企业通过算力构建、大模型部署、数据治理等方式提升研发效率，给予最高不超过3000万元奖励；北京此举，将驱动游戏行业从“流量依赖”，转向“技术驱动”，可以说是为“AI+游戏”的产业升级，带了个好头，政策催化下，具备技术储备与出海能力的龙头，以及AI工具厂商将率先受益；A股市场上，周四游戏板块异动拉升，部分游戏股盘中有明显上攻动作，结果盘后利好就来了，看来又有先知先觉的资金提前布局，需注意周五冲高兑现风险，考虑到游戏是AI应用分支，这几天AI科技持续活跃下，AI游戏后续也有望被轮动到，龙头逢低还是可以布局点的；

    三，华W开发者大会将举行，鸿蒙、盘古大模型将“上新”；作为华W最重要的年度活动之一，开发者大会每年都有里程碑产品发布，且历来都是科技板块的催化剂，A股市场上，这几天AI硬件持续活跃，看鸿蒙、大模型等AI软件端，会不会在消息刺激，以及炒作扩展下，来波短线行情了；

    【龙头】认为：大盘突破3400后因外围军事冲突未能站稳，再次展开了回撤，不过外因始终是外因并非市场真实走势，预计回撤空间不大，大盘很快会探底回升止跌企稳，投资者可逢低找机会上车。外围方面，美国因六月节休市一天，欧洲股市普跌1%，国际油价冲高回落小幅收涨，国际金价小幅收跌。国内方面，北京发布11项举措支持游戏电竞行业发展；国信证券收购万和证券股权事项获深交所审核通过。预计A股余跌后很快将展开反弹修复。操作上紧跟我们的策略，具体可参考直播室相关内容。

                                                  【龙头】开盘交易日8点40—15点30直播室实盘讲解，请大家做好追踪！          

        直播间地址：      http://mp.cnfol.com/user_live/32018.html交易时间实盘讲解