早评：会先巩固3500的支撑！

  市场回顾：上周五三大指数小幅收涨，然个股跌多涨少。板块方面，稀土永磁、锂矿、有色金属、煤炭等板块涨幅居前，游戏、光伏、CPO、消费电子等板块跌幅居前。

  消息面：一、意念已涨停！雅鲁藏布江水电工程开工，1.2万亿投资、相当于再造3个三峡；这可是我国最大的超级工程，为此，上头还特意成立一个副部级的新央企，重视程度可想而知，而雅鲁藏布江下游水电工程，核心就是墨脱水电站，由于工程巨大、地质复杂、耗时较长、耗材更是凶猛，将为民爆、水泥、掘进、岩土等多个细分领域，带来高需求；对于A个市场来说，墨脱水电站相关概念，去年已经被炒过，但这次是落地，力度应该会强于上一波，当然，这块周末疯狂发酵，前排估计是抢不到了，后排的话，可以考虑下特高压输配、数字电网等，毕竟后续给其他地方送电，这条线是绕不开的；

  二、打响“反内卷”关键一枪！消息称8月光伏组件大厂，将集体涨价；7月以来，官方明显介入，无论是舆论上，还是实施上，级别都非常高，反内卷持续动真格下，不仅光伏产业链掀起涨价潮，汽车价格战落下帷幕，汽车厂商对上游的账期问题，也很快落地，成效还是非常显著的，后续官方还会不遗余力的推进，相信反内卷取得更大的成果，也只是时间问题；A股市场上，周五反内卷的顺周期板块，成为主涨对象，有红利和反内卷双重buff加持，这块在周五资金抢筹后，下周一能稳住，不放量杀跌的话，将有望走一波波段行情，而卷王光伏周五高开低走，龙头也皆是调整为主，不过大的格局还在，周末还传来了利好，资金反馈不错的话，这块后续还是值得逢低布局；

  三、宇树K技开启上市辅导；5月底才变更名字，7月下旬就开启上市辅导，按这速度，宇树年内IPO有望，作为国内首个盈利的具身智能企业，其上市将重塑机器人行业估值体系，除此之外，机器人业绩催化也越来越多，继智元和宇树签订重大订单后，周末优必选也拿下近1亿的大单；对于A股市场来说，之前机器人是纯粹的炒作蓝图画饼，但现在开始有业绩订单持续落地，全球四足机器人的绝对龙头，还将上市，性质就完全不一样了，宇树供应链等机器人概念，可观察下反弹持续性，如果遇前高平台压制回落的话，尽量等回踩到位后再去低吸；

  四、川普签署稳定币相关法案；该法案的落地生效，标志着美稳定币正式纳入监管，也就是获得了官方的认可，将成为法定支付工具，而咱们港村《稳定币条例》，也将于8月1日生效，全球G2稳定币监管框架已经形成，这对稳定币发展意义重大；A股市场上，虽然稳定币方向消息催化不断，美股、港股的稳定币都是大涨，热度一直在，但咱大A相关概念，却出现了脱敏的迹象，龙头周五还逆势下跌，周末利好加持下，看下周行情能不能反包，并继续向上打出高度了，还是脱敏的话，就要防范随着利好落地临近，高位获利资金抢跑的可能；

  【龙头】认为：A股虽然完成了对3400强压的突破，但目前还缺乏主线的引领，更多是以跷跷板轮动的方式展开，尤其像银行等大块头空拉指数，市场赚钱效应还比较弱，个股表现也比较复杂，投资者在进攻的同时仍需保持一份谨慎。外围方面，美国总统特朗普签署稳定币相关法案，纳斯达克指数创历史新高，热门中概股多数上涨。国内方面，新央企中国雅江集团成立，雅下水电工程总投资约1.2万亿。目前，沪指站上3500点，政策利好预计将推动A股市场进一步上行，建议投资者逢低进场。操作上紧跟我们的策略，具体可参考直播室相关内容。

     【龙头】开盘交易日8点40—15点30直播室实盘讲解，请大家做好追踪！          

     直播间地址：      http://mp.cnfol.com/user_live/32018.html交易时间实盘讲解