01 大涨，普涨！

今天，市场大涨！

这可能是新一轮行情的启动信号！

至少从几个权重标的走势来看，大盘重回3600点一线应该是有机会的！

催化就在于本周的几个重磅事件！

目前的行情，轻指数、重方向和个股！方向不对，努力白费！

如果不知道怎么选股或者做不好股票的不如定投指数基金！

今天的市场也是普涨行情！

军工、化债、稀土、信创、人工智能、机器人、汽车、并购重组、跨境理财通2.0、消费等都有所表现！

我们最近分析的题材方向今天基本都在涨！

这些题材和热点的集中爆发看似杂乱无章，其实背后都有一个核心逻辑：那就是自主可控。

无论美国大选结果如何，我们面临的形势都不会轻松，特朗普上台搞关税，哈里斯上台可能继续加大对我们在科技方面的封控或者搞其他幺蛾子，反正都没好事。

唯有自主可控、自立自强才是根本。

看清这个本质逻辑和主线方向，基本也错不到哪里去！

另外，说一下对于我们的文章和分享的题材的正确看待和使用。我们尽量保持客观，详尽、深挖，主要是帮助大家梳理题材和热点逻辑，并不是荐G，也不希望大家每天都去追逐新的方向和热点，捡了芝麻丢了西瓜。

大家可以根据个人喜好把认为有价值的题材和热点分类汇总，对于长期成长型赛道和方向进行持续跟踪和研究。

02 军工，雄起！

今天在诸多热点题材中，军工板块借着珠海航展歼35A 官宣消息迎来大爆发！不过，这不是我们第一次分析军工，最近一个月我们有多篇报告持续跟踪了珠海航展和军工方向的机会！

在10月14日文章《突发，大动作！》中，当时是联合利剑演习催化了军工的异动，我们当时文章认为“军工，进入景气周期！”

随后，在10月15日《逆势，明天继续发酵！》中，我们重点分析了珠海航展可能的超预期！

当时，我们以为会有这几个重磅大杀器会亮相。不过，没想到是歼35A。

今天早晨，空军新闻发布会宣布，十五届航展期间，中型隐身多用途战斗机歼-35A将登场。我国空军将同时拥有两款隐形战斗机歼-20和歼-35A，意义非凡！

另外，我们在10月21日《这个方向，买爆了！》分析到：军工，悄悄的涨！当时跟大家分享了一个优质军工细分方向：精确制导。

整体来看，军工的爆发由多重因素共振催化，简单梳理军工雄起核心逻辑有以下几点：

1. 本届珠海航展J-35作为我国首款舰载四代机有望首次亮相，美国大选进入冲刺阶段，军工作为高科技自主可控行业重要性突出，“十五五”期间无人化装备，水下建设等新技术方向将开启0到1，1到N的产业进程。

2. 军工牛市从不缺席。2006-2007年牛市，军工指数涨幅为1113%，2014-2015年，军工指数涨幅为277%，2020-2021年，军工指数涨幅为72%。

3. 国企改革主线建议持续关注，目前军工集团、地方国企均有上市公司体外优质资产，若实现资产注入则弹性可期。

4、军工当前处于底部拐点，基本面反转在即。之前因扰动因素订单延迟，今年军工中报成为近几年的最差中报。不过，近期主要领域已陆续接到订货和招标等通知，4季度订单有望进一步下发。25年为十四五收官之年，任务明确而紧迫，指向军工大年！

梳理军工相关产业链公司，仅供参考：

1）飞机产业链白马公司：中航沈飞、中航电测、航发动力、中航高科、航材股份

2）无人机：洪都航空、光启技术、中无人机、航天彩虹

3）导弹赛道：菲利华、航天电器、新雷能、盟升电子、铂力特

4）国企改革标的：航天晨光、四创电子、新兴装备、泰豪科技

5）次新军工：佳力奇、红相股份、北方长龙、成电光信、晟楠科技