兴业银行：二季度利润下降超10%，逾期贷款首次突破千亿大关

  兴业银行近期发布2026年中报，总资产规模保持增长，继续站稳11万亿关口；贷款质量总体平稳，不良率维持在1.08%的较低水平。

  但是，也有部分核心指标表现欠佳。比较值得注意的是，上半年营收与归母净利润“双降”，逾期贷款余额首次突破千亿关口。

增收不增利：二季度归母净利润下降超10%

  中报数据显示，兴业银行上半年实现营业收入1,101.77亿元，同比下降0.25%；实现归属于母公司股东的净利润411.31亿元，同比下降4.66%。上半年营收与净利润均有所下降。

  进一步观察季度数据，兴业银行二季度的营业收入其实已经止跌，二季度营收同比增长了0.57%。

  但是二季度的净利润表现欠佳。2026年一季度，该行归母净利润同比增长了0.15%，但上半年净利润仍然下跌，主要原因在于第二季度归母净利润同比下降了约10.58%。

  从更长的时间维度观察，这是2024年初以来，该行归母净利润跌幅最大的一个季度。上一次出现单季净利润同比下跌超过10%的情况是2024年第三季度。

  兴业银行在半年报中称，2026年上半年归母净利润同比下降“主要受加大减值计提力度等因素影响”。

  半年报显示，报告期内，该行共计提资产减值损失325.12亿元，同比增长7.93%；期末拨贷比为2.43%，较上年末下降0.04个百分点；拨备覆盖率为225.67%，较上年末下降2.74个百分点。

逾期贷款余额突破千亿关口，逾期率有所抬升

  贷款质量方面，该行2026年上半年末不良率为1.08%，与上年末持平。与银行业同期1.52%的不良率相比，处于较优水平。

  需要关注的是逾期贷款余额与逾期率的变动。财报显示，6月底，该行逾期贷款余额 1,011.44 亿元， 较上年末增加 122.77 亿元， 逾期贷款率 1.64%，较上年末上升 0.15 个百分点。

  翻阅兴业银行历年年报，这是该行历史上逾期贷款余额首次突破千亿大关。

  从更长的时间维度观察，按照中报口径，兴业银行2023年以来的逾期贷款余额呈现出较为明显的同比上升趋势。

  兴业银行在半年报表示，“建立健全前瞻性信用风险化解处置体系， 持续完善信用业务监

  测机制， 加强贷中管控与催收， 强化逾期指标管理”。

监管罚单揭示信贷管理漏洞，合规水平有待提升

  客观的说，兴业银行上半年利润下降、逾期率上升有着外部环境、经济周期等多重因素的影响，并不能完全归咎于管理层。

  但是，从今年以来监管部门针对该行多家分支机构开具的罚单来看，在信贷管理方面的一些合规漏洞，也是影响该行贷款质量不可忽视的贷款质量。

  梳理2026年该行及分支机构收到的监管罚单，与信贷业务相关的被处罚的事由包括“贷后管理不到位”、“贷款业务严重违反审慎经营规则”、“贷款“三查”不到位”、 “发放无真实资金需求贷款”等。其中具有代表性的罚单包括：

  6月26日公示显示，兴业银行珠海分行及相关分支机构由于“贷款业务严重违反审慎经营规则、未按规定时限向监管部门报送人员处罚信息”，被珠海金融监管分局罚款共计210万元。

  4月22日公示显示，兴业银行杭州分行则因“流动资金贷款管理不审慎，个人贷款管理不审慎等”，被浙江金融监管局罚款480万元。

  兴业银行在半年中称：“严守合规底线和风险底线， 不介入不符合国家政策及监管要求、 环保不达标、 审批手续不齐全的项目， 对未取得合法手续的建设项目， 不予放贷、 发债”。

  兴业银行董事长吕家进在2025年报董事长致辞中说：五年来，我们统筹“稳与进”，坚持从实际出发、按规律办事，坚持质量第一、效益优先，千方百计管控资产收益、压降负债成本、稳住息差水平，坚定不移锻造同业长板、巩固企金底板、补强零售短板，持续健全风险合规内控防线，实现了稳中有进、风险收敛。

  从过去几年的业绩来看，兴业银行确实在管控资产收益、压降负债成本、稳住息差水平、锻造同业长板等诸多方面取得广受市场认可的成绩。

  但是，对照监管部门的相关罚单来看，该行的合规水平仍然有相当大的提升空间。

  压降不良贷款余额，不能只靠计提资产减值损失。这会吞噬利润，损伤股东权益。源头在于提升风控水平、提升贷款质量。“严守合规底线”不能只写在纸上，更应该对照监管罚单指出的问题，落到实处。