荣耀完成IPO辅导备案，冲刺“A股AI终端生态第一股”

  出品｜公司研究室IPO组

  文｜曲奇

  6月27日，据证监会官网显示，荣耀终端股份有限公司(以下简称“荣耀”)已于6月26日在深圳证监局获上市辅导备案，迈出A股IPO的关键一步。

  根据公告，荣耀上市的辅导机构为中信证券，将于2026年1月至3月完成辅导计划。若上市成功，荣耀公司有望成为A股首家AI终端生态公司。

  根据荣耀的上市辅导备案报告，公司成立于2020年4月1日，注册资本高达322.39亿元人民币，法定代表人为吴晖，控股股东为深圳市智信新信息技术有限公司，现直接持有公司49.55%股份，属于计算机、通信和其他电子设备制造业（C39）的行业分类。

  荣耀打算在A股上市向来不是秘密。

  2023年末，荣耀前CEO赵明就表示，“荣耀IPO没有可对标的对象，但肯定会选择在中国上市。此外，荣耀之所以选择IPO而不是借壳上市，是因为对于公司的产品、财务等有信心，敢于通过IPO让世界检视。”
2024年，荣耀在一级市场融资动作频繁，成功引入包括中国移动、中国电信、中金资本旗下基金、中国国新关联企业及特发基金等重量级战略投资者，股东阵容已超20家，汇聚了国资、运营商、产业链伙伴及专业投资机构。

  2024年12月28日，荣耀完成股份制改造，公司名称正式变更为“荣耀终端股份有限公司”，为IPO扫清关键障碍。

  荣耀股改完成后，2025年1月，原CEO赵明离职，接棒CEO的是华为前资深高管李健。这一动作被外界视为荣耀IPO前的内部博弈。

  作为荣耀的灵魂人物，赵明离职之后，荣耀内部又迎来了高管大洗牌。

  据媒体报道，荣耀中国区销售部部长郑树宝离职，原职位由荣耀江苏省省主管陈浩乾接任；荣耀CMO郭锐兼任中国区事务，原荣耀中国区CMO姜海荣离职。

  不仅高管变动让外界担忧，过去一年荣耀手机的市场份额也有所下滑。

  据调研机构Canalys的数据显示，2024年全年，中国智能手机市场出货量达2.85亿台，同比温和增长4%。其中，荣耀以15%的市场份额位居国内手机市场第五，对比2023年市场份额下滑1个百分点，年增长率为-3%。

  2025年3月，荣耀CEO李健发布“阿尔法战略”，宣告荣耀将全面转型为AI终端生态公司，并且计划在未来五年内投入100亿美元，全力加速在AI领域的布局与创新。

  如今，荣耀正式买入IPO的第一步，这或许将为其技术研发注入新动能。荣耀能否再向前一步，重拾荣光，市场正拭目以待。