互联网金融，全剧终

相互宝关停新闻一出，理财圈就刷屏了，很多小伙伴表示很惊讶。

毕竟，一年前巅峰期，相互宝有1亿多用户，现在也还有大几千万。

这么大体量，真的说停就停？

对，明年1月28日，相互宝打烊歇业，从此变成历史名词。

我听到消息，倒一点不惊讶。

一是前几天，我就从内部渠道知道了，只是保司不让提前泄露，就没说。

二是3个月前，我就推送过：《刚刚，我把相互宝退了……》

这说的是小宝。

至于力哥本人，更早以前，就已退出相互宝。

因为当时我就看清了，相互宝必死，早点晚点的事，没必要再留着当“慈善”。

这个世界，有些事没法预测，比如明天哪只股票会涨，新冠还会不会变异出更强毒株……

但还有些事，能通过理性分析和逻辑推断预测出来，比如薇娅要凉，相互宝要挂……

但这一天真到了，还是不胜唏嘘。

眼看他起高楼，眼看他宴宾客，眼看他楼塌了……

2013年余额宝横空出世，标志互联网金融创新的诞生。

在银行“钱荒”期间，余额宝收益率一度达到7%！

现在回想起来，简直是“理财神话”。

此后4年，是互金发展黄金期。

互联网对金融有什么实质帮助？

一是便利化，金融门槛大幅降低，福泽普通百姓。

二是精准化，用大数据控制风险，提升金融效率。

但在实操过程中，因为缺乏监管，市场野蛮生长，便利化的结果导致更多韭菜上车，精准化的理想则由于平台拿不到核心数据，成了摆设。

互金大发展，的确便利了投资者，也让金融市场变得更不稳定。

这一切，在2018年中国经济遭遇巨大下行压力后，逐渐爆发。

监管对互金态度，从此前的“扶持”、“规范”，变成“打压”，最后索性“消灭”。

保险是金融市场中，对安全性要求最高的一环，所以监管特别严。

互联网企业对保险业的改造，本意是想大幅降低保险公司利润率，实现保费大幅降低，让利于民，吸引更多人上车，获得保障。

本质上，这是在化繁为简，回归保险最初形态。

当年推出余额宝时，雄心万丈的马爸爸曾说，如果银行不改变，我们就改变银行！

时过境迁，这话听上去，依然霸气侧漏……

推出“相互保”，潜台词也一样：如果保司不改变，我们就改变保险行业游戏规则！

但没多久，监管就说，保险是承诺刚兑的，“相互保”有很强的不确定性，无法承诺刚兑，不许这样乱搞。

“相互保”只能改名“相互宝”，变成存粹的网络互助众筹产品。

但“相互宝”初心未变，只收8%低廉管理费，远低于保司，以它的运营成本，不怎么赚钱，甚至可能还要贴钱。

后来，为进一步强化慈善公益属性，参与条件越来越松，又引入“赔审员”机制，让大家来评评理，各种情况该不该赔……

公益游戏，一旦玩大发了，就不是一家企业能hold住的，背后必须有国家信用兜底。

人人都趋利避害，商业规则和市场经济才能起作用，公益和商业相悖，容易导致劣币驱逐良币。

什么样的人，最喜欢买相互宝？

一是本身有各种基础病或年事已高的人，买商业保险要么超贵，要么不给买，完全无法转移风险极高的医疗负担。

二是穷人。

每月只分摊几毛钱，又看到那么多亟需帮助的家庭，真能拿到10万/30万救命钱，觉得超划算。

结果申请理赔的人越来越多，相互宝又太有人情味，导致分摊费用越来越高。

高到一定程度后，那些价格最敏感的穷人就怕了，担心像无底洞一样一直涨。

尤其身体健康的年轻人，发现相互宝已没有正规的一年期重疾险划算。

“良币”持续退出，“劣币”纷纷加入，恶性循环，早晚报销。

相互宝目前运营状况，远没到捉襟见肘，揭不开锅的地步。

主动自宫，只因大环境变了。

当年相互宝同路人，全挂了。

全都死了，就你没死，好意思吗？

再说，过去一年，阿里日子多难过，大家也都看到了。

相互宝一不赚钱，二监管忌惮，三恶性循环无法打破，只会导致矛盾不断提高，口碑持续下滑。

无论从经济利益、商誉还是监管风险看，相互宝都没有继续存在的意义。

但对老人、病人和穷人来说，意味着连最后一根抵御重疾风险的救命稻草，也没了。

这些人，恰恰是最需要保障的。

哎……

最后说两句实操知识：

如果你现在依然是相互宝成员，接下去一个月过渡期，不用再掏钱了，互助费用由平台承担。

如果不幸在1月28号前确诊，还能向平台申请补助。

之前已扣掉的分摊金，也不可能还你，早分给其他人了。

力哥多次说过，别拿相互宝当廉价保险，当成公益善举更合适。

从一开始，它就是个高度不确定的试验品。

不管监管一纸禁令，还是平台不想玩了，随时可以关门，不违约。

我们买保险最想要的就是确定性，但相互宝打一开始就给不了确定性。

以后怎么办？

支付宝很贴心地给出了替代方案：一款一年期重疾险。

讲真，我不太喜欢一年期重疾险。

因为只能保一年，第二年保费会不会涨，还卖不卖，都说不准。

还是不符合买保险首推确定性的大原则。

如果实在囊中羞涩，还不如买百万医疗险，也不贵。