楼继伟说“收益超6%都是骗子”？我们还咋理财？

最近N多荔枝私下问我，楼继伟说“收益超过6%的理财都是骗子”，你怎么看？我们今后还咋理财？

楼继伟是典型的金融领域的专家型官员，曾做过中央汇金公司董事长（正部级）和财政部部长，年纪到了就退位全国社保基金理事会理事长。

作为前财长，楼继伟在两会期间接受采访时发表的观点，虽然不能代表中央政府的官方态度，但毕竟影响力还在，也不可能随口瞎说。

我看了下北青报采访报道的原文，和有些不负责任的网媒搞标题党还是不一样的。

楼继伟的原话是“保证6%以上回报率的就别买，那是骗子”。

（楼继伟）

划重点：关键词不是“6%”，而是“保证6%”。

从安全性角度看，理财产品分三大类。

也就是我们常说的100%保本保收益，稳赚不赔，如果没有达到实现承诺的收益率，相关投资机构就得吃不了兜着走。

最典型的是银行储蓄，虽说法律上，现在银行也能申请破产，但有存款保险制度，单一银行50万以下的存款还是100%安全的。

此外，国债、传统储蓄型保险、银行的保证收益型产品也都属于这类。只不过现在银行的这类产品已被叫停，最晚的2019年也会全部到期退场。

详见力哥上个月写的《今后，连余额宝和银行理财也不保本了》。

只保本，不保息，最差情况是到期一分钱不亏，也一分钱不赚，从通胀角度看，实际还是亏。

未来大部分银行理财产品，就会变成这种类型。

这类产品主要还有固收类券商产品，固收类私募产品，去掉刚性兑付后的信托，除了投连险之外的理财型保险等。

另外过去的货币基金、短期理财基金、短债基金、保本基金都属于这类，甚至分级基金的A类份额某种程度上也可以看成这类产品，只不过对投资者的专业要求比较高。

也就是会亏钱的理财产品，最差情况就是血本无归。

包括股票、债券、股票型基金、混合型基金、债券型基金、REITS、投连险、黄金白银原油、各类带有杠杆的保证金交易（期货、期权），还有房产、艺术品、邮币卡、数字货币等等都算。

现在我国存款利率已完成市场化，各家银行为了吸储，都会在央行基准利率基础上有所上浮。

实力雄厚、网点多、名气响的国有大银行，相对吸储难度较低，利率上浮比例也较少。

反之，实力较弱、网点少、没啥名气的地方性银行或民营银行，相对吸储难度更大，就不得不用更高的利率来吸引储户。

以一年期定存为例，目前的基准利率是1.5%，大银行一般会上浮到1.85-2%，小银行一般会上浮到2%-2.25%，就算是央行已不再公布基准利率的5年期定存，最激进的小银行给出的利率也不到4%。

远不到楼继伟划的6%红线。

再看定存最佳替代品，有国家信用担保的国债，今年3月发行的储蓄国债（凭证式），3年期利率4%，5年期利率4.27%，也都不到6%。

传统储蓄型保险（寿险），按保监会规定，保险公司能承诺的保本保收益的最高回报是3.5%。也就是说，保险公司承诺未来几十年，你买的寿险都给你3.5%年化回报，这个是靠谱的，合规的，可信的。

凡是超过3.5%的，都是“预期收益”，不管是万能险、分红险还是投连险，这收益都没人敢打包票。

最终收益高低，取决于保险公司的经营管理水平、投资水平、未来中国经济的发展前景（老龄化、楼市泡沫、生物制药和人工智能的发展速度等都会有影响），还有保险公司自身的人品值。

最后是银行理财产品，也是小银行收益率比大银行高，但现在保证收益型的银行产品，最高也没超过5%。

你可能会说，力哥，我买的银行理财产品收益率有5%+啊。

从性质上说，这类一般都属于非保本浮动收益型，虽然从没出过兑付危机，但过去没出过，不代表未来100%绝不会出任何岔子，不属于楼继伟说的范畴。

过去几年，只有银行钱荒非常时期，比如2013年7-8月，出现过1-3个月的短期银行理财产品收益率超过6%甚至7%的，但也属于非保本浮动收益型。

非保本浮动收益型理财产品，各种牛鬼蛇神骗子传销野鸡货都算在里面，所以真说不清有多少，但中国政府认可的保证收益型理财产品，就只有我上面说的这几类。

所以楼继伟这话，没毛病。

之所以要公开这么说，两个目的。

当然，这是正面的说辞。

说的露骨点，就是今后如果你们再被泛亚、E租宝、大大、快鹿、3M、钱宝们骗了，别再到政府门前散步，你贪婪又无知，傻X又白痴，跳楼也活该，政府不会给你擦屁股的，别把政府道德绑架。

你们要增加财产性收入？

可以啊，买银行理财产品，一年5%，比存银行一年2%强多啦~

呵呵……

古今中外所有政府，从来只鼓励老百姓老老实实劳动致富，反对老百姓投机（各种炒）致富，哪怕投资（价值投资、基金定投、房产投资）致富也不鼓励。

大家都轻轻松松靠炒股炒楼赚的盆满钵满，谁去种地？谁去搬砖？真实财富还怎么增长？社会运作就要崩盘。

记住，任何时代，靠钱生钱实现财务自由的，永远都是社会中的少数人。

生活从来不易，如果你觉得容易，一定是有人替你承担了属于你的那份不易 。

政府的责任是保障人人有饭吃；人人有房住；出门有公交；病了给看病；孩子有书念。

但如果你要的是饿了吃海鲜；上路开宝马；病了美帝治；孩子上私立；北京有套房；周末玩嫩模……

对不起，政府说这和我没关系，有本事自己搞定。

所以在政府看来，最好人人都做收益6%以下的保本保收益的安全理财，天下太平，国运昌盛。

厉害了，我的国~

但你愿意吗？

不到6%的收益，只能勉强跑平通胀。

别说过去的房价，就算是未来大城市房价的上涨速度，你也跑不赢，你只会距离买房梦想越来越远。

否则你也不会关注力哥，对吧？

注意：就买国债，别存储蓄，因为利息太少；也别买银行理财产品，一是未来不再保本保息，二是就算保本保息，中国无良的银行柜员也不少，让你把钱拿去买提成更高的储蓄型保险，存单变保单，要么到期钱拿不出来，要么只能亏本拿出来，你就傻眼了。

更无良的，会忽悠你买提成更高的“飞单”产品（银行体系之外的理财产品），鬼知道这钱去哪了，以后血本无归也不是没可能。

对于会操作智能手机，但不太懂理财的中青年人来说，你有两个选择。

一是把钱放到保本浮动收益型产品中，至少不会亏本。

二是花点时间跟着力哥学理财，学会如何做好最适合自己的资产配置方案，做到充分的风险对冲，也就是把钱投到各种非保本浮动收益型理财项目中，在综合风险较低的情况下，实现相对较高的综合理财收益。

运气差点，每年能达到楼继伟说的2倍回报（12%），运气好点，能达到3-4倍回报（18%-24%）。

具体来说，就是“五个一工程”。

一个货币基金零钱包；

一个指数基金定投组合（七步定投策略）；

一个固收产品组合（P2P+众筹+债基+分级A等）

一个消费型保险组合（重疾险、医疗险、意外险等）

最后，一套房子。

注意，房子这个吧，有实力的也可以组合下，实力不济的，一套就行。

如果眼下一套都买不起，就更要努力搬砖+理财了。