1-6 复盘 —— 继续放量大涨，注意分歧临近

  20250106复盘

  指数延续强势，上证长阳新高，比预期更强。量能继续放大，很超预期，昨天给的思路也是找分歧的机会，分时上拉扯再走高的打法是比较积极的。不过由于短期走了加速后，再给到分歧时波动也会更大，明天应该就会出现，这个时候再追后排的话风险堪比大跌。情绪端也是偏亢奋，几个主要方向，尤其是容量核心都给到很强的打法，这里由于指数完成了新高动作，大概率意味着轮动的开启，机会依然很多，但是难度会有所提升。

   商业航天，仍是量能占比最大。指数早盘高举高打，资金先去关注昨天启动的方向，但作为主线，午后的回流也是很强的。蓝箭航天、spaceX和航天系的辨识度品种早盘低吸的话溢价都是非常高的，作为容量方向，板块明天走高会是个分歧点，分歧之后依然看好。脑机接口，由于指数的加强，强度上也是很高，上一个能走到批量20cm连板的还是去年的雅下水电，还是按照淘汰赛的思路去看，后排除了后续个别卡位的并没有关注价值。无人驾驶，量化也是铺了一批品种，属于日内启动的方向，不过这种打法的强度是会逐渐降低的，并且节点上有指数共振才会好些。

   存储，昨天盘后又有涨价消息，没有直接走加速其实是健康的，本身也是趋势的定位，这里只要能保持和硬件的分离就是非常强的，核心还是那几个。硬件昨天说了放量但不是资金重点的问题日内也是比较弱，明天是个小节点，留意其他方向分歧时能否走出主动性。应用，比预期稍弱但几个核心品种后续还会反复，这个板块历来也是不能追高的。涨价，围绕锂电、有色、黄金，部分化工，仍然有活跃度，这一块也容易和业绩做结合，还是部分品种的抱团和趋势。

  按照计划仍是以博弈为主，早盘即明显放量，节奏上也是结合分时做一些滚动，日内仓位有小幅的降低。结构上，博弈商业航天，加部分应用，减部分脑机、硬件，仍是按照轮动来做，局部逼空行情中卖飞很正常，如果想完全不卖飞的话，后续的回撤就也不好控制，不必纠结。关于明天，指数处于加速阶段，留意首次分歧的出现，大的思路上随着新高达成，维持强势震荡是概率最大的打法，量能维持之下大的风险也可控。个股的涨跌比应该会有回落，几个主要方向仍然都有机会，增量环境下也仍是大资金的战场，越往后越需要多注意聚焦，供参考。